Hoewel de IRAs bieden een fiscaal voordeel in sparen voor pensioen, worden distributies van traditionele IRAs belast als inkomen. IRA rekeningen worden gereguleerd door de IRS, echter veel landen hebben hun eigen regels en vereisten voor de IRA bijdragen en uitkeringen. In Californië betalen bewoners belastingen op het resultaat op de belastbare bedragen onttrokken aan een IRA-account.
Basisprincipes van IRAs
Een IRA is een individuele pensioen-regeling. In een traditionele IRA, bijdragen zijn voor belastingen, terwijl in een Roth, de bijdragen zijn afer-belasting. In beide gevallen groeit geld binnenkant van een IRA-uitgestelde belasting, wat betekent dat geen belastingen verschuldigd voor meerwaarden, rente of dividend verdiend op de fondsen in de rekening zijn. Echter zijn de opnames van een traditionele IRA belastbaar. Een extra straf van 10 procent voor rekeninghouders onder leeftijd 59 1/2, kan eveneens van toepassing. Alle federale regels van toepassing zijn naar Californië alsmede, echter de California vroege terugtrekking straf is 2 1/2 procent in 2010.
Belastbare IRA distributies
Alle aftrekbare bijdragen, evenals eventuele inkomsten en winsten op geïnvesteerde middelen uit een traditionele IRA, zijn volledig belastbaar als inkomsten in Californië. Net als onder de federale wetgeving, gekwalificeerde distributies van Roth IRAs niet belastbaar zijn, echter kunnen beleggingswinsten op vroege distributies worden belast als inkomen en onder voorbehoud van de vroege terugtrekking straf.
IRS achterhouden
In tegenstelling tot 401k distributies is achterhouden voor belastingen op IRA distributies optioneel. Belastingbetalers moeten ervoor zorgen het bedrag van de inhouding die uit alle bronnen van inkomsten in het belastingjaar voorkomt is voldoende, anders kan er een boete voor onder-achterhouden. De meeste financiële ondernemingen zal 10 procent voor federale inkomstenbelastingen onthouden tenzij anders geïnstrueerd. Geen inhouding is vereist voor gekwalificeerde Roth IRA distributies.
Achterhouden van Californië
Inhouding van een verdeling van de IRA van Californië winstbelastingen is niet verplicht. Echter zal de meeste financiële ondernemingen automatisch onthouden 10 procent van het bedrag dat wordt ingehouden voor federale inkomstenbelasting als federale belasting wordt ingehouden, tenzij anders geïnstrueerd door de eigenaar van de account. Bewoners kunnen opgeven geen Californië staat belastingaftrek zelfs als federale inkomstenbelasting achterhouden is geselecteerd.
