Portefeuilleanalyse is een hulpmiddel dat beleggers gebruiken voor het meten van de prestaties van hun investeringen. Beleggers kunnen willen meten de algehele prestaties van hun beleggingsfonds of een grote groep van effecten zonder aandelenkarakter. Een klassieke portefeuille analyse formule is de maatregel Treynor, die een portfolio's prestaties samen met het risico dat verbonden is met de hele groep van effecten berekent. Deze formule bestaat uit de terugkeer van de portefeuille, risicovrije rente en bèta, waarin de relatie van een stock's terugkeer naar de gehele markt.
Bereken de totale rendement van de portefeuille van. Nemen van het einde van het jaar waarde van de portefeuille, aftrekken van de jaarlijkse beginsaldo en delen door de waarde van het einde van het jaar. Dit zorgt voor een eenvoudige jaarlijkse groei percentage.
Het bepalen van de beste risicovrije rente in de markt. Een risicovrije rente is een investering waar individuen minste kans om te verliezen hun geld zijn terwijl het verdienen van een financieel rendement. Historisch, zijn Treasury bonds de meest voorkomende risicoloze belegging in de markt.
Verzamelen van elk aandeel bèta. De meeste voorraden hebben een beta die beschikbaar is bij Financiën websites. Beleggers kunnen bezoeken van deze sites en de recentste bèta voor elke beveiligings-in hun beleggingsportefeuille te verzamelen.
Gebruik de Treynor formule voor het berekenen van de terugkeer van de portefeuille. Gebruik de volgende formule voor het berekenen van de waarde van Treynor: portefeuille terugkeer minder de risicovrije rente gedeeld door inzet. Hoe hoger de waarde, hoe beter de portefeuille.
- Beleggers kunnen op hun portefeuille meerdere keren tijdens het jaar de Treynor berekenen. Dit kan zorgen voor een benchmark die laat zien of hun portefeuille stijgt, daalt of hetzelfde blijft.
- Zoals elke investering figuur wellicht de Treynor waarde niet de beste vertegenwoordiging van een portfolio. Bijvoorbeeld werkt de formule het beste voor goed gediversifieerde portefeuilles, aangezien deze meer variabelen hebben. Single-voorraad portefeuilles kunnen resulteren in de scheef cijfers.
