Nadat de aandelen van een bedrijf begint de handel op de markt, niet het bedrijf de prijs daarvoor ingesteld. Eerder beleggers bepalen ramingen over hoe winstgevend zij bedrijf aandelen van een bedrijf geloven zal voor hen, en marktprijzen weerspiegelt de consensus van de vrije markt op het verdienen van de kracht van hun investering potentieel. Beleggers gebruiken een aantal formules van waardering bij de vaststelling van de richtprijs voor de aankoop van aandelen. Ondanks waarderingsmethoden is van een voorraad prijs slechts een hulpmiddel die aangeeft hoeveel inkomsten van een stock dividenden worden verwacht om te betalen.
Prijs-winstverhouding
De koers/winst en PE ratio is een eenvoudige waardering hulpmiddel waarmee beleggers om te bepalen hoe lang het duurt om te vergoeden hun investering in aandelen van een bedrijf. Als u wilt berekenen van een voorraad PE ratio, verdelen investeerders de huidige marktprijs door haar nieuwste dividend. Bijvoorbeeld, heeft een voorraad die verkoopt bij $100 per aandeel en biedt $20 in dividenden voor beleggers elk jaar een PE van 5. Hoewel de gemiddelde PEs verschillen tussen sectoren, zijn ze meestal tussen 15 en 25. Als een stock's PE lager dan het gemiddelde voor de industrie is, kon het worden ondergewaardeerd, waardoor de markt prijs dienovereenkomstig stijgen.
EBITDA
Een ander hulpmiddel om te onderzoeken de verdienend potentieel, en daarom de prijs, van aandelen van een bedrijf is te overwegen zijn ruwe kasstroom of de winst voor rente, belastingen, afschrijvingen en amortisatie, ook bekend als EBITDA. Deze maatregel is nuttig bij de beoordeling van de rentabiliteit van de bedrijven die geconfronteerd met aanzienlijke opstarten of herinvestering kosten andere soorten analyse kunnen vertekenen. Door de nadruk alleen op een vennootschappelijk langetermijnwinstontwikkeling, delen de prijs van de aandelen door de cashflow, een investeerder kan het ontwikkelen van een EBITDA veelvoud te vertegenwoordigen een verhouding van prijs naar cashflow. Als een bedrijf EBITDA veelvoud is lager dan dat van anderen in de industrie, de voorraad kan worden ondergewaardeerd, waardoor de prijs te verhogen.
Winst Per aandeel
Winst per aandeel of EPS, is een belangrijke waardering instrument waarmee beleggers project de gehele winst van een bedrijf als geen werden geïnvesteerd en alle inkomsten werden uitgekeerd aan aandeelhouders. Om te bepalen van een bedrijf EPS, beleggers aftrekken de dividenden die aan preferente aandelen — prime materieel dat geïsoleerd van verliezen als gevolg van hiërarchieën van corporate dividend structuur — van de totale inkomsten voor die periode. Dit cijfer wordt gedeeld door het gemiddelde aantal uitstaande aandelen gedurende de verslagperiode te bepalen van de EPS. Hoewel EPS niet rechtstreeks aan dividend rapportage binden, is het een indicator van de winstgevendheid van een onderneming.
"Equity aandeelhouder"
Het eigen vermogen is dat een ander betekent dat beleggers gebruiken om te bepalen van de waarde van een aandeel. Eigen vermogen is vergelijkbaar met EPS-maatregelen, en verdeelt de totale waarde van de gecombineerde bedrijven van een bedrijf, minus schulden en andere verplichtingen, door het totale aantal uitstaande aandelen. Hoewel deze maatregel niet aangeven als een materieel met een hoge prijs voor een sterke terugkeer op investering zorgt, geeft het aan het kapitaal geïnvesteerd in het bedrijf en, in geval van liquidatie, van een belegger uiteindelijke terugkeer.
