Beperkte voorraden (effecten) zijn voorraden niet op de open markt maar op alternatieve wijze verworven. Bekend als particuliere aanbod, worden deze bestanden meestal verkregen door middel van fusies of overnames, als awards voor medewerkers van het bedrijf of gelieerde ondernemingen of als compensatie voor professionele diensten mits. Beperkte voorraden worden geïdentificeerd met een legenda of aankondiging, geplaatst op de stock-certificaat, waarmee wordt beperkt hoe de voorraad kan worden verkocht. Zoals met de meeste effecten investeringen, zijn er voor- en nadelen met beperkte voorraden.
Beperkte voorraden
De verkoop of de verwerving van beperkte voorraadaandelen is, zoals de naam al impliceert, beperkt. De houder kan worden verplicht te werken van een bepaald aantal jaren of andere specifieke voorwaarden voldoen voordat de beperkingen worden opgeheven en de aandeelhouder zelf eigenaar worden van de voorraad. Beperkte effecten zijn niet geregistreerd bij de Securities and Exchange Commission, zoals voorraden die openbaar worden aangeboden of verkocht op de open markt. Daarom, beperkte voorraden kunnen niet worden aangeboden op de open markt, totdat ze zijn geregistreerd bij de SEC of ze zijn vastbesloten om te worden vrijgesteld van de standaard SEC registratie-eisen.
Voordelen
Aangezien beperkt voorraadaandelen zijn vaak als awards aan bepaalde medewerkers, bieden zij verschillende voordelen voor werknemers en werkgevers. Beperkte voorraden kunnen worden gebruikt als stimulansen voor werknemers om de specifieke streefcijfers te halen. Aandelen bevatten vaak stemrecht voor werknemers in de besluiten van het bedrijf. Beperkte voorraden hebben altijd een waarde, zelfs als de koers van het aandeel zakt lager dan de prijs op de datum waarop die ze werden verleend aan u. Het voordeel van het behoud van waarde betekent dat u minder aandelen om te genieten van een vergelijkbaar niveau van voordeel ten opzichte van aandelenopties nodig.
Nadelen
Als een werknemer wordt toegekend beperkte voorraad maar niet eigenlijk bezit van deze aandelen nemen totdat de beperkingen worden opgeheven, kan het niet lijkt een aantrekkelijk voordeel of motivatie aan werknemers. Bovendien zijn beperkt voorraadaandelen verbeurd door een werknemer die niet voldoet aan de eisen die nodig zijn de beperkingen op te heffen. Beperkte voorraad garandeert geen stemrechten of ontvangst van dividenden. Een verder nadeel van beperkte voorraden is hun onvermogen om te beschikken over een willekeurige waarde als een markt voor de aandelen niet wordt geopend op een bepaald punt. In vergelijking met andere werknemer eigendom plannen, presenteren beperkte voorraden een meer complexe benadering en potentiële financiële risico's voor de aandeelhouder.
Legenda verwijderen
Om te verkopen uw beperkte voorraad aandelen op de open markt, moet u voldoen aan alle voorwaarden vermeld in artikel 144 van de Securities Act van 1933. Zodra u hebt voldaan aan de voorwaarden, voordat u uw beperkte effecten aan het publiek aanbieden kunt, moet de beperkend opschrift worden verwijderd uit de voorraad certificaten. Om dit te doen, moet u contact opnemen met het bedrijf dat de aandelen of het bedrijf van de agent van de postoverdracht afgegeven. Verwijdering van de legenda gebeurt uitsluitend naar eigen goeddunken van de uitgevende instelling, en geschillen worden opgelost overeenkomstig de staatswetten.