Hoe te interpreteren een Beta-coëfficiënt

Een beta-coëfficiënt is berekend door een wiskundige vergelijking in statistische analyse. De bèta-coëfficiënt is een concept dat oorspronkelijk werd genomen uit een gemeenschappelijk kapitaalgoed prijsmodel waarin een individueel actief risico in vergelijking met de totale markt. De maatregelen van dit concept hoeveel het name actief verschuift ten opzichte van een breder spectrum. De bèta-coëfficiënt kunnen nuttig zijn in het proberen te voorspellen van een bepaalde voorraad tendensen en het algehele risico te berekenen.

• Het analyseren van de gegevens in kwestie. Als een bepaald activum een bèta-coëfficiënt van 1 draagt, heeft het over de dezelfde volatiliteit als de relevante markt benchmark, wat betekent dat de veiligheid minder dan de totale index markt verschuift.

• Bèta coëfficiënten boven 1 kijken. Betas boven 1 geven aan dat het activum is meer volatile "en" pose een hoger risico. Ze verschuiven meer dan de markt als geheel.

• Begrijpen wat de beta coëfficiënt worden vergeleken. Voor alle Amerikaanse activa maatregelen een specifieke stock's beta coëfficiënt in het algemeen zijn volatiliteit tegen de S & P 500-index. Bijvoorbeeld als een voorraad in het algemeen vijf procent voor elke wijziging van één procent in het S & P 500 beweegt, het heeft een bèta-coëfficiënt van 5. Dit is een hoger risico en verschuivingen meer dan de markt als geheel. Deze bepaalde voorraad zou kunnen bieden een hoger rendement dan mensen met lagere betas, maar het levert een veel hoger risico.